So wird das berechnet
jeden Monat: Saldo = Saldo × (1 + Rate/12) + Monatsbetrag, wiederholt für 12 × Jahre Monate
Dollar-Cost-Averaging (DCA) bedeutet, dass nach einem festen Zeitplan ein fester Betrag investiert wird – beispielsweise 300 US-Dollar am Ersten eines jeden Monats – unabhängig davon, ob der Markt steigt, fällt oder erschreckt. Wenn die Preise hoch sind, kauft man mit 300 $ weniger Aktien; Wenn die Preise abstürzen, wird mehr gekauft. Der Zeitplan macht still und leise, was menschliche Nerven selten schaffen: mehr kaufen, wenn die Dinge billig sind.
Die Prognose hier addiert jeden Beitrag aus dem Monat, in dem er investiert wurde. Das hat eine kontraintuitive Konsequenz: Ihre frühen Beiträge sind weitaus wichtiger als Ihre späten, weil sie die Zinseszinskurve am längsten mitmachen. Die 3.600 US-Dollar des ersten Jahres können am Ende mehr wert sein als die Einlagen der letzten fünf Jahre zusammen.
Die wahre Supermacht von DCA lässt sich nicht mathematisch erklären – Untersuchungen zeigen, dass Pauschalinvestitionen DCA in etwa zwei Dritteln der Fälle schlagen, wenn Sie bereits über das Geld verfügen. Seine Superkraft liegt im Verhalten: Es verwandelt das Investieren in eine Gewohnheit, die Abstürze, Schlagzeilen und Stimmungen überlebt. Für Geld, das monatlich eingeht (ein Gehalt), ist DCA nicht einmal eine Option – es ist nur die sinnvolle Standardeinstellung.
Häufig gestellte Fragen
Ist DCA besser als die Investition eines Pauschalbetrags?
Statistisch gesehen nein – Märkte steigen häufiger als sie fallen, sodass die Investition des verfügbaren Geldes in etwa zwei von drei Fällen sofort gewinnt. Aber DCA reduziert das Bedauern und das Risiko eines schlechten Timings, und für das monatliche Einkommen ist es ohnehin der natürliche Ansatz.
Von welcher Rendite soll ich ausgehen?
8 % liegen zwischen dem langfristigen nominalen Durchschnitt des S&P 500 (~10 %) und den üblichen konservativen Planungswerten. Senken Sie den Wert auf Modellanleihen oder vorsichtige Portfolios. Keine Annahme ist ein Versprechen.
Beinhaltet der Rechner Gebühren?
Nein. Kostengünstige Indexfonds verlangen weniger als 0,1 % pro Jahr, was den Unterschied kaum ausmacht. Aktiv verwaltete Fonds, die 1–2 % verlangen, können einen großen Teil des Endwerts verschlingen – ziehen Sie die Gebühr von Ihrer Renditeannahme ab, um es zu sehen.
Was passiert, wenn der Markt mitten im Plan abstürzt?
Historisch gesehen verbesserten Abstürze mitten in der Akkumulation die Endergebnisse für disziplinierte DCA-Investoren – der feste Betrag kaufte mehr Aktien zu niedrigeren Preisen. Die Prognose geht hier von einer reibungslosen Rückkehr aus; Die Realität ist klumpiger, aber der Durchschnitt macht es aus.